El sorprendente anuncio de Jeremy Hunt de que se eliminará la pensión vitalicia significa que los ahorradores de pensiones podrían dejar grandes sumas de dinero a sus seres queridos completamente libres del impuesto de sucesiones (IHT).
Se espera que millones de ahorradores se replanteen sus planes de jubilación a la luz de los cambios desvelados en el Presupuesto de la semana pasada, invirtiendo más dinero en sus pensiones y transmitiendo el patrimonio de forma fiscalmente eficiente.
Dean Butler, director general de clientes de Standard Life, afirmó que el presupuesto había «potenciado el atractivo de las pensiones de contribución definida (CD) desde la perspectiva de la herencia y el patrimonio intergeneracional».
Chris Etherington, socio fiscal de la consultora RSM Spain, añadió que, al no existir un límite de por vida que restrinja la cantidad que puede ahorrarse en los fondos de pensiones, «los grandes beneficiados» serán quienes busquen reducir su exposición al impuesto de sucesiones.
Explicamos qué significa la ausencia de un límite vitalicio para la transmisión de los fondos de pensiones a los beneficiarios y cómo es posible eludir el impuesto de sucesiones.
Cómo tributan las pensiones al fallecer
Las pensiones siempre han sido bastante eficientes desde el punto de vista fiscal en lo que respecta a lo que ocurre cuando fallece el titular de la pensión y alguien hereda el fondo de pensiones.
Las pensiones, como las pensiones personales autoinvertidas (Sipps) y los planes en el lugar de trabajo, no suelen formar parte del patrimonio de una persona cuando fallece. Esto significa que no están sujetas al impuesto de sucesiones. En cambio, el fondo puede heredarse libre de impuestos si el titular de la pensión fallece antes de cumplir 75 años, o al tipo marginal del impuesto sobre la renta del beneficiario a partir de los 75 años.
Uno de los principales mecanismos que impedían a los ahorradores acaudalados ingresar importantes cantidades de dinero en sus pensiones para evitar el IHT era la desgravación vitalicia.
Se trata de la cantidad total que los ahorradores pueden acumular en todas sus pensiones (incluidos los planes de salario final, pero excluyendo la pensión estatal) antes de que se les aplique una carga fiscal de hasta el 55%.
En la actualidad, la desgravación es de 1.073.100 libras esterlinas, pero se suprimirá el mes que viene, gracias al anuncio de Hunt sobre el presupuesto.
La supresión de la asignación vitalicia significa que los ahorradores podrán transmitir cantidades ilimitadas a la siguiente generación libres del impuesto de sucesiones.
Etherington señaló que «los planificadores financieros pueden estar frotándose las manos con regocijo ante la perspectiva de maximizar los botes de pensiones para limitar la exposición de la familia al IHT».
¿De verdad puedo ahorrar todo lo que quiera en una pensión?
Aunque la pensión vitalicia está en el punto de mira, los ahorradores deben seguir prestando atención a la pensión anual, que limita la cantidad de dinero que se puede aportar a los fondos de pensiones cada ejercicio fiscal y beneficiarse de todas las desgravaciones fiscales.
Actualmente, la desgravación es de 40.000 libras, pero el canciller la aumentará a 60.000 libras a partir del 6 de abril.
Los ahorradores pueden trasladar 40.000 libras de cada uno de los tres ejercicios fiscales anteriores (suponiendo que no hayan pagado una pensión en esos años), lo que significa que podrán añadir un máximo de 180.000 libras en el ejercicio fiscal 2023-24.
Hay otras dos desgravaciones anuales a tener en cuenta, ambas aumentarán. La desgravación anual para las rentas altas aumentará de 4.000 £ a 10.000 £ a partir del 6 de abril, y el umbral de ingresos ajustado se incrementará de 240.000 £ a 260.000 £.
Por su parte, la asignación anual por adquisición de vivienda aumentará de 4.000 a 10.000 libras el mes que viene.
La MPAA se aplica a quienes ya hayan retirado dinero de su pensión.
¿Hay algo que deba tener en cuenta?
1. Cambios en el Gobierno
Si llevas tiempo ahorrando para una pensión, probablemente te habrás dado cuenta de que al Gobierno le gusta retocar las normas de las pensiones y cambiar las cosas de vez en cuando.
Aunque la desgravación fiscal de por vida se eliminará a partir de abril de 2023 -y la desgravación se suprimirá por completo a partir de abril de 2024 una vez que se apruebe la nueva legislación- los laboristas ya han dicho que revertirán los planes si ganan el poder.
La canciller en la sombra, Rachel Reeves, calificó la supresión de la desgravación de «recorte fiscal tory para los ricos».
Por lo tanto, si usted acumula un patrimonio de pensiones significativo por encima del límite actual de 1.073.100 libras, prepárese para que un nuevo gobierno cambie las reglas del juego y le imponga una carga fiscal.
2. Límite de dinero libre de impuestos
Lo siguiente que tiene que saber es que la ausencia de una pensión vitalicia no significa que pueda disponer automáticamente del 25% de sus ahorros para la jubilación completamente libres de impuestos cuando empiece a cobrar su pensión.
El Tesoro está introduciendo un tope al 25% libre de impuestos. El importe máximo libre de impuestos que una persona puede retirar en el momento de la jubilación se limitará a 268 275 £ (el 25% de la actual asignación vitalicia).
Así, si acumula 1.600.000 libras en sus fondos, en lugar de 400.000 libras libres de impuestos, sólo lo estarán 268.275 libras.
Me acogí a la protección de la pensión vitalicia. ¿Sigue siendo aplicable?
Los ahorradores que previamente hayan solicitado una protección reforzada o fija no se verán afectados por el límite máximo de dinero exento de impuestos y, por tanto, podrán conservar cualquier derecho a dinero exento de impuestos más elevado.
Rachel Vahey, responsable de desarrollo de políticas de la plataforma de inversión AJ Bell, afirmó que quienes tengan protección vitalicia «tendrán libertad para empezar a cotizar o transferir planes de pensiones sin consecuencias desagradables».
Y añadió: «Todavía tenemos que ver los detalles en el proyecto de ley de finanzas de primavera, pero ahora parece que aquellos con protección mejorada y fija han conseguido un impulso para aprovechar las nuevas normas de pensiones libres de impuestos, mientras que todavía consiguen mantener su valioso derecho a efectivo libre de impuestos más alto.»
¿A cuánto asciende el impuesto de sucesiones?
El impuesto de sucesiones grava las herencias cuyo valor supere las 325.000 libras esterlinas (lo que se conoce como «tramo de tipo cero»). El tipo normal del impuesto sobre sucesiones es del 40%; sólo se aplica a la parte del patrimonio que supera el umbral.
Puede transmitir 500.000 £ sin IHT si también transmite una vivienda familiar a un descendiente directo, debido a la «banda de tipo nulo de residencia» de 175.000 £.
Todo lo que se deja a un cónyuge o pareja de hecho es libre de IHT y también puede pasar cualquier IHT no utilizados asignaciones. Esto significa que una pareja que deja su casa a un familiar directo puede pasar hasta £ 1 millón libre de impuestos.
La banda de tipo cero se ha congelado desde 2009, lo que significa que muchas más familias están cayendo en la red IHT debido al aumento de los precios de la vivienda.
En la letra pequeña de los Presupuestos de primavera se confirmaba que el impuesto de sucesiones se está convirtiendo en una fuente de fondos cada vez más lucrativa para el Tesoro.
La Oficina de Responsabilidad Presupuestaria ha aumentado sus previsiones para el IHT en los próximos seis años. Entre 2022-23 y 2027-28, estima ahora que el Tesoro recaudará casi 3.000 millones de libras más de lo previsto, con una recaudación fiscal total de 45.000 millones de libras, frente a las estimaciones de finales del año pasado de 42.100 millones de libras.
Para 2027-28, se estima que el 6,7% de las defunciones -alrededor de 47.000 fallecimientos- desencadenarán un gravamen del impuesto de sucesiones, frente al 4,1% estimado en 2020-21.
Teniendo esto en cuenta, los expertos predicen una «fiebre del oro de las pensiones», con muchas más personas que utilizan sus fondos de jubilación para proteger su riqueza del fisco, y pasar su dinero a sus seres queridos libre de IHT.
